30億元2006年三峽債券公開(kāi)發(fā)行

　　2006年中國(guó)三峽總公司企業(yè)債券（簡(jiǎn)稱(chēng)“06三峽債”）發(fā)行簽約儀式于5月10日在北京舉行，三峽總公司總會(huì)計(jì)師楊亞和中信證券股份有限公司副總經(jīng)理德地立人代表雙方在承銷(xiāo)協(xié)議上簽字。30億無(wú)擔(dān)保三峽債券11日正式向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行。

　　這是中國(guó)三峽總公司第七次進(jìn)入資本市場(chǎng)發(fā)行企業(yè)債券。“06三峽債”為20年期實(shí)名制記賬式企業(yè)債券，債券面值100元，平價(jià)發(fā)行，以1000元為一個(gè)認(rèn)購(gòu)單位，票面年利率為4.15%，在債券存續(xù)期限內(nèi)固定不變。本期債券采用單利按年計(jì)息，到期一次還本，逾期不另計(jì)息。債券采取承銷(xiāo)團(tuán)余額包銷(xiāo)方式承銷(xiāo)，通過(guò)承銷(xiāo)團(tuán)成員設(shè)置的發(fā)行網(wǎng)點(diǎn)和在北京市、上海市、湖北省和廣東省設(shè)置的零售營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)公開(kāi)發(fā)行。發(fā)行期限為5個(gè)工作日。債券可托管、可轉(zhuǎn)讓、可質(zhì)押。

　　中國(guó)三峽總公司副總經(jīng)理林初學(xué)在簽字儀式上介紹了“06三峽債”的兩個(gè)顯著特點(diǎn)。第一，本期債券為無(wú)擔(dān)保債券，實(shí)現(xiàn)了企業(yè)債券向信用產(chǎn)品的本質(zhì)回歸。公司以前發(fā)行的三峽債均為有擔(dān)保債券，而本期債券為無(wú)擔(dān)保債。主要原因如下：首先，這是主管部門(mén)為推動(dòng)市場(chǎng)發(fā)展而做出的一次選擇；其次，公司經(jīng)過(guò)多年的運(yùn)營(yíng)，已經(jīng)具備了不依賴(lài)擔(dān)保便獲得較高信用級(jí)別的能力，可以依靠自身的實(shí)力按期償還到期債務(wù)；再次，公司通過(guò)長(zhǎng)期滾動(dòng)債務(wù)融資，在市場(chǎng)上樹(shù)立了良好的形象，具有堅(jiān)實(shí)的投資者基礎(chǔ)和強(qiáng)大的市場(chǎng)影響力。第二，本期債券的資金用途不再局限于三峽工程。隨著三峽二期工程的完工和左岸電站機(jī)組全部投產(chǎn)，三峽總公司作為國(guó)家授權(quán)投資的公司法人，以葛洲壩電站、三峽電站為依托，籌集資金滾動(dòng)開(kāi)發(fā)長(zhǎng)江上游金沙江梯級(jí)水電站項(xiàng)目，本期債券的資金用途不再局限于三峽工程，成為真正意義上的公司債券。

　　德地立人在簽字儀式上對(duì)本期債券做如下評(píng)價(jià)：本期三峽債券是國(guó)內(nèi)真正意義上的首期無(wú)擔(dān)保企業(yè)債券，這是三峽債的又一創(chuàng)舉。它的發(fā)行將使發(fā)行主體的信用差別得以顯現(xiàn)，使企業(yè)債券成為真正意義上的信用債券；同時(shí)也使評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的責(zé)任和作用得以真正發(fā)揮，有助于加快企業(yè)債券的市場(chǎng)化步伐、提高直接融資比重。

　　自1996年開(kāi)始，至本期債券發(fā)行前，中國(guó)三峽總公司共發(fā)行了六期、八個(gè)品種的企業(yè)債券，其中96三峽債和98三峽債3年期品種已到期成功兌付。